银行信用风险，为什么说目前银行的最大风险是信用风险

来源：整理时间：2022-05-04 18:13:51 编辑：生活常识手机版

1，为什么说目前银行的最大风险是信用风险

因为信用风险能引起客户大量流失，严重者会引起客户争相挤兑，使银行很快跨掉。

详细论述、还要实例，只有十分。。。风险控制大家都知道怎么做，主要就是集中在审批环节。关键是风险和收益怎么平衡。要想和其他竞争多发展信用卡客户，就只能降低门槛，可是这样必然就会造成风险提高。所以现在银行发展信用卡的关注点不在风险控制，而是风险和收益的动态平衡，承担多大的风险去换取多大的收益最优。很复杂的学问。单纯研究风险控制已经没什么意义了。

为什么说目前银行的最大风险是信用风险

2，信用风险对银行的影响

信用风险，主要是银行交易对手（如贷款人）违约而未能如期还款而造成银行损失的风险，是银行面临的主要风险。银行是一个管理风险的行业，通过主动承担风险来获取收益。因此，风险管理水平的高低直接关系着银行的盈利水平。具体可从如下方面考虑银行的风险： 1、信用风险直接关系贷款能否如期收回，直接影响银行收益 2、信用风险可以计量，量化后风险的高低，直接关系银行计提风险拨备的规模，将直接影响银行可放贷的规模（计提越多，可以房贷的钱越少，但是储户的利息是照付的），进而影响银行收益。 3、信用风险分析可以指导银行放贷的目标行业、区域、客户群体等。 4、信用风险管理水平的高低，是一个银行管理水平的直接体现。

信用风险对银行的影响

3，简要回答什么是信用风险Credit Risk以及对银行的主要影响搜狗

　信用风险（Credit Risk）是银行贷款或投资债券中发生的一种风险，也即为借款者违约的风险。信用风险对形成债务双方都有影响，主要对债券的发行者、投资者和各类商业银行和投资银行有重要作用。 [编辑] 对债券发行者的影响　　因为债券发行者的借款成本与信用风险直接相联系，债券发行者受信用风险影响极大。计划发行债券的公司会因为种种不可预料的风险因素而大大增加融资成本。例如，平均违约率的升高的消息会使银行增加对违约的担心，从而提高了对贷款的要求，使公司融资成本增加。即使没有什么对公司有影响的特殊事件，经济萎缩也可能增加债券的发行成本。 [编辑] 对债券投资者的影响　　对于某种证券来说，投资者是风险承受者，随着债券信用等级的降低，则应增加相应的风险贴水，即意味着债券价值的降低。同样，共同基金持有的债券组合会受到风险贴水波动的影响。风险贴水的增加将减少基金的价值并影响到平均收益率。 [编辑] 对商业银行的影响　　当借款人对银行贷款违约时，商业银行是信用风险的承受者。银行因为两个原因会受到相对较高的信用风险。首先，银行的放款通常在地域上和行业上较为集中，这就限制了通过分散贷款而降低信用风险的方法的使用。其次，信用风险是贷款中的主要风险。随着无风险利率的变化，大多数商业贷款都设计成是是浮动利率的。这样，无违约利率变动对商业银行基本上没有什么风险。而当贷款合约签定后，信用风险贴水则是固定的。如果信用风险贴水升高，则银行就会因为贷款收益不能弥补较高的风险而受到损失。

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4，如何评价银行信用风险

正银行是我国金融机构的核心部分。银行业的发展,对国民经济的稳定发展有很大的促进作用。银行作为特殊的企业——货币中介机构,主要经营存贷款业务及其他金融业务,通过赚取存贷款利差,收取各种业务手续费或管理费用以及投资利润来壮大自己的实力。他们在经营过程中常常会遇到各种各样的风险,其中包括有信用风险、市场风险、投资风险、汇率风险、通胀风险、管理风险、政策风险等,而至关重要的是信用风险,又称违约风险。它关系到银行的生死存亡。这种风险主要来自两方面,其一是存款者到银行挤兑提款而银行没有足够的现金可资应付。其二是债务到期,借款人不能按期全部归还或不能完全按期归还贷款本息,银行完全不能收回贷款本息

为了防范银行信用风险，建议采取以下对策：　　1、强化信用教育，倡导信用至上。培养公民的信用意识，在全社会加强诚实守信的道德教育。培养企业的信用意识，使企业认识到良好的信用是最重要的无形资产。培养政府及其经济管理、司法部门的信用意识，使他们认识到社会信用是建立规范的经济秩序的保证。　　2、加强政策引导，净化信用环境。推行信用公示制度，综合治理破坏银行信用的行为。经常组织在新闻媒体上公布一批企业信用等级，让诚实守信企业得到更多、更好的金融服务和支持；让不讲信用的企业受到曝光，并受到联合制裁。　　3、建设信用记录制度，防止银行误入“信用陷阱”。商业银行应借鉴西方发达国家建设信用记录制度的经验，按市场化运作，建立经营银行信用信息的专业化公司，开展联合征信业务，从企业、银行、税务等部门全方位地收购企业的生产经营情况、诚实守信情况等综合信息，形成客户信用调查报告同时建立企业信用公共信息平台。　　4、理顺产权关系，明确银行信用关系的主体。使国有企业和国有银行真正成为治理结构完善、运行机制健全、经营目标明确、产权关系清晰的市场经济主体，从而真正奠定银行信用往来的基础，使信用交易的授信方有清晰的产权边界，能够独立地承担相应的责任。

5，我国商业银行信用风险防治有哪些

1. 商业银行防范信用风险的第一点是尽量减少相关的情况的方式，这是要做好事前的一个相关的处理，事前很是重要的，不可忽视。事前做的好能够减少许多信用方面的风险。 2. 事前，商业银行要做好相关的调查，调查信贷者的信用情况，这是关键的。对于信用不太好的信贷者尽量不要去贷款，否则会增加银行的信用风险。这一点必须要明确。 3. 其次，商业银行防范信用风险要加强对事中的监督，不是把钱贷出去之后就什么也不管了，就高枕无忧了，这是不行的。一定要加强对信贷者的监督。这是必要的。 4. 监督是为了防止道德风险的发生，确实会有一定的作用。这样会降低银行的信用风险。监督的方式有很多，时刻的保持对信贷者动态进行相关的了解，这是必要的。 5. 必须要明确的是，信用风险肯定会有一部分发生，这就要提前做好相关的准备，一定的准备可以减少信用风险对自己银行的危害。建立良好的风险防范系统是有必要的。 6. 我国商业银行如何防范信用风险，这是一个永恒的话题，也是一个不容忽视的话题。加强对自己的监管是关键。

商业银行防范信用风险的第一点是尽量减少相关的情况的方式，这是要做好事前的一个相关的处理，事前很是重要的，不可忽视。事前做的好能够减少许多信用方面的风险。事前，商业银行要做好相关的调查，调查信贷者的信用情况，这是关键的。对于信用不太好的信贷者尽量不要去贷款，否则会增加银行的信用风险。这一点必须要明确。其次，商业银行防范信用风险要加强对事中的监督，不是把钱贷出去之后就什么也不管了，就高枕无忧了，这是不行的。一定要加强对信贷者的监督。这是必要的。监督是为了防止道德风险的发生，确实会有一定的作用。这样会降低银行的信用风险。监督的方式有很多，时刻的保持对信贷者动态进行相关的了解，这是必要的。必须要明确的是，信用风险肯定会有一部分发生，这就要提前做好相关的准备，一定的准备可以减少信用风险对自己银行的危害。建立良好的风险防范系统是有必要的。我国商业银行如何防范信用风险，这是一个永恒的话题，也是一个不容忽视的话题。加强对自己的监管是关键。

6，什么是信用风险如何衡量信用风险

信用风险概述　　信用风险（Credit Risk）又称违约风险，是指交易对手未能履行约定契约中的义务而造成经济损失的风险，即受信人不能履行还本付息的责任而使授信人的预期收益与实际收益发生偏离的可能性，它是金融风险的主要类型。在过去的数年中，利用新的金融工具管理信用风险的信用衍生工具（Credit Derivatives）发展迅速。适当利用信用衍生工具可以减少投资者的信用风险。业内人士估计，信用衍生市场发展不过数年，在95年全球就有了200亿美元的交易量。　　信用风险是借款人因各种原因未能及时、足额偿还债务或银行贷款而违约的可能性。发生违约时，债权人或银行必将因为未能得到预期的收益而承担财务上的损失。信用风险是由两方面的原因造成的。　　①经济运行的周期性；在处于经济扩张期时，信用风险降低，因为较强的赢利能力使总体违约率降低。在处于经济紧缩期时，信用风险增加，因为赢利情况总体恶化，借款人因各种原因不能及时足额还款的可能性增加。　　②对于公司经营有影响的特殊事件的发生；这种特殊事件发生与经济运行周期无关，并且与公司经营有重要的影响。例如：产品的质量诉讼。举一具体事例来说：当人们知道石棉对人类健康有影响的的事实时，所发生的产品的责任诉讼使Johns- Manville公司，一个著名的在石棉行业中处于领头羊位置的公司破产并无法偿还其债务。　　信用风险有四个主要特征：1、客观性，不以人的意志为转移；2、传染性，一个或少数信用主体经营困难或破产就会导致信用链条的中断和整个信用秩序的紊乱；3、可控性，其风险可以通过控制降到最低；4、周期性，信用扩张与收缩交替出现。　　由于信用风险会对公司或个人的利益产生很大的影响，因此信用风险管理变成很重要的工作，较大的公司常有专门人员，针对各个交易对像的信用状况作评估来衡量可能的损益以及减低可能的损失。　　信用风险管理，指的是针对交易对手、借款人或债券发行人具有违约“可能性”所产生的风险，进行管理。详细拆分此风险成分，可以区分成“违约机率 default probability”、“违约后可回收比率 recovery rate”、“本金 principal”。　　信用风险管理为目前金融业界的最大课题。除了针对“放款部位”进行信用风险管理外，也需要针对其投资的“交易对手”，或“证券发行者”进行信用风险管理。[编辑本段]信用风险的测量　　信用风险对于银行、债券发行者和投资者来说都是一种非常重要的影响决策的因素。若某公司违约，则银行和投资者都得不到预期的收益。现有多种方法可以对信用风险进行管理。但是，现有的这些方法并不能满足对信用风险管理的更高要求。本部分对如何测量信用风险和信用风险对投资者、发行者和银行的影响作了详细说明。并对管理信用风险的传统方法（如贷款出售、投资多样化和资产证券化等）作了总结。　　国际上，测量公司信用风险指标中最为常用的是该公司的信用评级。这个指标简单并易于理解。例如，穆迪公司对企业的信用评级即被广为公认。该公司利用被评级公司的财务和历史情况分析，对公司信用进行从 aaa到ccc信用等级的划分。aaa为信用等级最高，最不可能违约。ccc为信用等级最低，很可能违约。另外一个对信用风险度量的更为定量的指标是信用风险的贴水。信用风险的贴水不同于公司偿债的利率和无违约风险的债券的利率（如美国长期国债）。　　信用风险的贴水为债权人（或投资的金融机构）因为违约发生的可能性对放出的贷款（或对投资的债券）要求的额外补偿。对于一个需要利用发行债券筹资的公司来说，随着该公司信用风险的增加，投资者或投资的金融机构所要求的信用风险贴水也就更高。某种级别债券的风险贴水是该类债券的平均利率减去十年期长期国债利率（无风险利率）。信用评级与信用风险贴水有很强的关联。公司的信用评级越高，则投资者或金融机构所承担的信用风险越低，所要求公司付出的信用风险贴水越低；而公司信用评级的降低，则投资者或金融机构所承担的信用风险越高，则在高风险的情况下，投资者或金融机构要求公司付出信用风险贴水越高，则公司会很大程度上增加了融资成本。从以上分析可以看出，同一信用级别的债券，在不同的时间段里筹资所要求的风险贴水也不同。是依据无风险利率和该类债券平均利率的变化而确定的。[编辑本段]信用风险的影响　　信用风险对形成债务双方都有影响，主要对债券的发行者、投资者和各类商业银行和投资银行有重要作用。

7，建设银行的信用风险主要来源于哪些业务

建设银行的信用风险主要来源于有信用敞口的业务，不论哪种业务一旦有敞口就有信用风险。比如，贷款，即使是百分之百的覆盖了敞口，仍旧是低风险业务，也存在一定的信用风险。

一、金融全球化中我国商业银行实施信用风险管理的必要性　　商业银行在经营活动过程中，主要面临着信用风险、国家及转移风险、市场风险、利率风险、流动性风险和操作风险等风险。其中，信用风险无疑是最重要的风险。信用风险可定义为银行的借款人或交易对象不能按事先达成的协议履行义务的潜在可能性。信用风险管理的目标是通过将信用风险限制在可以接受的范围内而获得最高的风险调整收益。　　随着我国资金融体制改革步伐的加快和金融业开放程度的提高,国内银行业面临着参与国际竞争的严峻挑战。在金融全球化的新形式下，我国商业银行必须借鉴国际上先进的信用风险管理经验，强化信用风险管理，开发适用的信用风险管理模型。显然，在金融业日益全球化的新形势下，加强我国商业银行的内部评级体系和风险度量模型的研究，缩小与国外同行的差距，已成为刻不容缓的工作。　　自二十世纪五、六十年代以来，西方发达国家直接金融市场发展势头迅猛。随着资本市场的扩张和直接金融工具的发展，中小企业进入金融市场变得更为容易，银行作为融资中介的地位下降，企业融资出现了“脱媒”现象。但是，由于发展中经济具有“追赶型经济”的特点，其目标是经济高速、稳定增长和产业结构高级化，背景是市场机制不健全和信息的严重不对称，在发展的初期阶段，选择银行主导型（bank-orient systems）而不是市场主导型（market-orient systems）的金融体制具有一定的客观必然性。我国作为世界上最大的发展中国家，在今后很长一段时期内，银行融资将仍是企业筹措资金的主要方式，银行体系面临的风险将是我国金融风险的主要构成要素。深入研究我国商业银行的信用风险管理问题，不仅是商业银行作为微观金融主体进行内部管理的自主行为，从全局上看也是防范商业银行的信用风险导致银行信用体系和支付体系崩溃、引发货币危机、股市暴跌和金融危机的需要。　　二、商业银行信用风险管理的主要模型和方法　　商业银行传统的信用风险度量方法有信贷决策的“6c”法和信用评分方法等。　　“6c”法是指由有关专家根据借款人的品德(character)（借款人的作风、观念以及责任心等，借款人过去的还款记录是银行判断借款人品德的主要依据）；能力(capacity)（指借款者归还贷款的能力，包括借款企业的经营状况、投资项目的前景）、资本(capital)、抵押品(collateral)（提供一定的、合适的抵押品）、经营环境(condition)（所在行业在整个经济中的经营环境及趋势）、事业的连续性(continuity)（借款企业持续经营前景）等六个因素评定其信用程度和综合还款能力，决定是否最终发放贷款。　　信用评分方法主要有z值模型等。z值模型由altman于1968年提出，采用五个财务指标进行加权计算，对借款企业实施信用评分，并将总分与临界值（最初设定为1.81）比较，低于该值的企业被归入不发放贷款的企业行列。　　近二十年来，由于商业银行贷款利润持续下降和表外业务风险不断加大，促使银行采用更经济的方法度量和控制信用风险，而现代金融理论的发展和新的信用工具的创新，给开发新的信用风险计量模型提供了可能。与过去的信用管理相对滞后和难以适应市场变化的特点相比，新一代金融工程专家将建模技术和分析方法应用到这一领域，在传统信用评级的基础上提出了一批信用风险模型。现代信用风险度量模型主要有kmv模型、creditmetrics、麦肯锡模型和csfp信用风险附加计量模型等四类。　　creditmetrics是由j.p.摩根公司等1997年开发出的模型，运用var框架，对贷款和非交易资产进行估价和风险计算。该方法是基于借款人的信用评级、次年评级发生变化的概率（评级转移矩阵）、违约贷款的回收率、债券市场上的信用风险价差计算出贷款的市场价值及其波动性，进而得出个别贷款和贷款组合的var值。　　麦肯锡模型则在creditmetrics的基础上，对周期性因素进行了处理，将评级转移矩阵与经济增长率、失业率、利率、汇率、政府支出等宏观经济变量之间的关系模型化，并通过蒙地卡罗模拟技术（a structured monte carlo simulation approach）模拟周期性因素的“冲击”来测定评级转移概率的变化。麦肯锡模型可以看成是对creditmetrics的补充，它克服了creditmetrics中不同时期的评级转移矩阵固定不变的缺点。　　csfp信用风险附加计量模型与作为盯市模型（mtm）的creditmetrics不同，它是一个违约模型（dm），它不把信用评级的升降和与此相关的信用价差变化视为一笔贷款的var（信用风险）的一部分，而只看作是市场风险，它在任何时期只考虑违约和不违约这两种事件状态，计量预期到和未预期到的损失，而不象在creditmetrics中度量预期到的价值和未预期到的价值变化。在csfp信用风险附加计量模型中，违约概率不再是离散的，而被模型化为具有一定概率分布的连续变量。每一笔贷款被视作小概率违约事件，并且每笔贷款的违约概率都独立于其它贷款，这样，贷款组合违约概率的分布接近泊松分布。csfp信用风险附加计量模型考虑违约概率的不确定性和损失大小的不确定性，并将损失的严重性和贷款的风险暴露数量划分频段，计量违约概率和损失大小可以得出不同频段损失的分布，对所有频段的损失加总即为贷款组合的损失分布。　　kmv模型是估计借款企业违约概率的方法。首先，它利用black-scholes期权定价公式，根据企业资产的市场价值、资产价值的波动性、到期时间、无风险借贷利率及负债的帐面价值估计出企业股权的市场价值及其波动性，再根据公司的负债计算出公司的违约实施点（default exercise point，为企业1年以下短期债务的价值加上未清偿长期债务帐面价值的一半），然后计算借款人的违约距离，最后根据企业的违约距离与预期违约率（edf）之间的对应关系，求出企业的预期违约率。　　上述四个模型的区别可归纳为以下六个方面。第一，在风险的界定方面， creditmetrics和麦肯锡模型属于mtm模型；csfp信用风险附加计量模型属于dm模型；而kmv模型既可被当作mtm模型，也可被当作dm模型。第二，在风险驱动因素方面，在kmv模型和creditmetrics中，风险驱动因素是企业资产价值及其波动性；在麦肯锡模型中，风险驱动因素是失业率等宏观因素；而在csfp信用风险附加计量模型中，关键的风险驱动因素是经济中可变的违约率均值。第三，在信用事件的波动性方面，在creditmetrics中，违约概率被模型化为基于历史数据的固定的或离散的值；而在kmv模型、麦肯锡模型和csfp信用风险附加计量模型中，违约概率是可变的，但服从于不同的概率分布。第四，在信用事件的相关性方面，各模型具有不同的相关性结构，kmv模型和creditmetrics是多变量正态；麦肯锡模型是因素负载；而csfp信用风险附加计量模型是独立假定或与预期违约率的相关性。第五，在回收率方面，在kmv模型的简单形式中，回收率是不变的常数；在csfp信用风险附加计量模型中，损失的严重程度被凑成整数并划分为不同的频段，在频段内回收率是不变的；在kmv模型的最新版中，回收率是随机的；在creditmetrics和麦肯锡模型中，回收率也是随机的。第六，在计量方法方面，creditmetrics对个别贷款或贷款组合采用分析方法进行计量，对大规模贷款组合则采用蒙地卡罗模拟技术进行计量；kmv模型和csfp信用风险附加计量模型采用分析方法进行计量；麦肯锡模型则采用模拟技术求解。　　三、发展中国家商业银行信用风险管理的特点　　在发展中国家，运用现代信用风险管理手段实施信用风险管理无疑还缺乏足够的前提条件。首先，存在着运用模型进行计量时数据库的瓶颈制约。评定信用风险，需要大量的各类企业的数据资料，但是，由于发展中国家在信息披露、管理等方面与发达国家尚有很大的差距，不少企业（特别是中小企业）的财务资料无从搜集，已公开的一些大企业的财务数据存在着失真现象。在计量模型的具体运用方面，又面临着技术专家的匮乏，急需提高信用风险管理人员的专业素质。　　有鉴于此，在发展中国家，在经济发展的初期阶段，商业银行的信用风险管理应以传统方法为主。首先，要通过建立完善的信用风险管理制度和健全的组织架构，界定风险管理部门与业务部门、其它职能部门之间的分工合作关系，为科学、规范地管理和控制信用风险提供制度上和机构上的保证。其次，在对贷款进行分类管理的基础上，运用有关传统模型度量信用风险，分析信用风险产生的原因，控制不良贷款率。第三，根据自身情况特别是有关数据库建设的进展及时采用现代化的信用风险管理模型计量信用风险，实现信用风险管理和控制手段的不断更新。要加快有关数据库建设的步伐，同时结合自身特点进行有关计量模型的研究和开发。阿根廷中央银行近年来根据500万笔以上贷款的观测值建立了转移矩阵和死亡率表，并在互联网上公开，这种做法值得借鉴。第四，加强对商业银行信用风险管理人员的培训，适应信用风险管理现代化的客观需要，不断提高商业银行信用风险管理的水平。　　四、我国商业银行信用风险管理研究　　长期以来，我国商业银行在信用风险度量方面，采取主观评价色彩很浓的传统方法，由信贷主管人员在分析借款企业财务报表和近期往来结算记录后进行信贷决策，并采取所谓“两呆一逾”的口径对不良资产与贷款风险进行分类管理。这种静态和被动的管理方式弊端百出，现已被美国和加拿大商业银行通用的、国际货币基金组织及世界银行推荐使用的以风险度为依据将贷款划分为正常类、关注类、次级类、可疑类、损失类等的五级分类法所代替。　　在现阶段，由于我国资本市场发育尚不成熟，不具有通过企业的股票价格来反映企业市场价值的条件，kmv模型从总体上讲还不适用我国实际，针对特殊客户群，可以尝试建立小规模模型。但是，风险度量中贷款组合分析、边际分析的思想值得借鉴。由于我国对历史数据的积累刚刚起步，加强信用风险度量应加强对企业当前状态的评估和对未来的预测，同时，针对目前国内企业普遍存在财务数据滞后且可信度低的状况，必须加强非财务因素对信用风险的影响的度量。　　我国商业银行应结合自身特点，采用“6c” 法和信用评分方法等传统模型计量信用风险，强化贷款五级分类管理，提高信贷风险控制的制度化和规范化水平，切实降低不良贷款率。与此同时，积极创造条件，逐步向运用内部模型度量信用风险过渡。　　商业银行运用现代信用风险度量模型量化和控制信用风险，是金融全球化中商业银行信用风险管理的总体趋势。首先，我国商业银行应积极建立客户（包括企业和个人）的数据库系统，为采用kmv模型、creditmetrics、麦肯锡模型和csfp信用风险附加计量模型等进行商业银行的信用风险管理创立信息平台。其次，我国商业银行应与有关政府部门和科研机构一起，结合自身特点，对有关信用风险度量模型进行改进，或“量体裁衣式”地开发新的信用风险度量模型，使我国商业银行的信用风险度量和控制工作适应金融业竞争日趋激烈的新形势。第三，我国商业银行应与高等院校携手创办信用管理专业，借鉴欧洲的“信用管理学院（icm）”和美国达特矛斯学院（dartmouth college）信用管理专业教育的经验，开设风险管理、资信调查、资信评级等课程，培养信用管理的专业人才。　　为了实现商业银行运用数学模型计量、跟踪信用风险，建立规范的征信和信用评级体系是当务之急。　　目前制约我国征信业发展的主要障碍是取得征信数据缺乏有效渠道，这与我国目前的经济发展水平密切相关。在国外，除可直接从证券交易市场获得上市公司的有关财务报表和数据外，还存在着众多获取企业和个人资信状况的途径，金融机构和评级公司可以用较低的成本得到数据和资料、建立各类企业和个人的数据库系统。　　根据我国的具体实际，在征信和信用评级体系建设方面，首先，应积极建立健全有关社会信用的法律体系。在信用管理方面法律比较健全的是美国，与信用相关的法律共有《公平信用报告法》、《平等信用机会法》、《公平债务催收作业法》等十七项之多，其中约五分之三是消费者保护法律，由联邦交易委员会（ftc）负责执法和解释，而另外五分之二属于规范金融机构向市场投放信用类的法律，由联邦储备委员会（frc）负责主要执法和解释。要参照国外做法，促进构筑社会信用体系的法制化进程，推动社会信用体系这一系统工程的建设。在失信的惩戒形式和制裁程度、失信惩罚机制的操作、信用的信息征集、评估、披露、使用以及涉及的企业秘密、个人隐私等领域，要加强立法的力度。通过相关法律法规体系的建设，要能够使对失信的处罚公允，信用数据的收集快速、真实、完整、连续，传播和经营合法公开取得的征信数据有效，同时保护经营者的隐私权和维护市场公平竞争。其次，建立起以商业银行为主体、各类征信公司和评级公司为辅助的征信和评级架构。由于商业银行在我国经济发展中所处的重要地位以及所拥有的信息生产优势，无疑在征信数据库建设上处于中心地位。征信和评级机构必须根据有关法律法规设立，具有一定的资金实力和满足从事征信和评级业务的专业要求，拥有一定规模且不断更新的数据库系统，对企业和个人的信用情况进行判断并给出相应的等级标准。应同时发挥商业银行和各类征信公司的专业优势，做到商业银行与征信公司的业务协作和配合，共同构建我国评价企业和个人信用的信息平台。第三，加强政府主管部门对征信和信用评级行业的监管，发挥征信和信用评级行业协会的自律和协调作用，为征信和信用评级体系的发展创造良好的宏观环境。

8，商业银行的信用风险

原发布者:龙源期刊网信用风险是任意一个商业银行必须面临的不能避开的危害之一，正因为如此，怎样降低商业银行运行的信用风险带来的危害成为一大关键。这不但表现出信用风险的特别的重要。基于商业银行对信用风险监管策略的探讨，来找出我国商业银行对信用风险监管策略方面存在的矛盾，并找出必要又相应的观点与手段，借此来增强银行对信用风险进行检测与监管的水平并加快银行的业务转型升级，发挥商业银行对实体经济的高效支撑作用。一、商业银行信用风险管理状况不良贷款率是衡量商业银行承担的信用风险状况的指标，也是用来衡量和体现商业银行信用风险管理状况的重要指标。可以说，商业银行信用风险管理状况可以通过商业银行的不良贷款率来体现。数据表明，近二十年来商业银行不良贷款率经历的是一个先降低后上升的过程，从2009年的1.58%降低到2012年的0.95%后，又出现了持续上涨的趋势，到2015年的1.67%，2016年的1.74%。有研究预测分析，2017年不良贷款率将达到1.8%。由此可见，目前商业银行信用风险管理效率不高，在信用风险管理方面存在的问题还是非常严重的。二、商业银行信用风险管理中存在的问题

一、金融全球化中我国商业银行实施信用风险管理的必要性　　商业银行在经营活动过程中，主要面临着信用风险、国家及转移风险、市场风险、利率风险、流动性风险和操作风险等风险。其中，信用风险无疑是最重要的风险。信用风险可定义为银行的借款人或交易对象不能按事先达成的协议履行义务的潜在可能性。信用风险管理的目标是通过将信用风险限制在可以接受的范围内而获得最高的风险调整收益。　　随着我国资金融体制改革步伐的加快和金融业开放程度的提高,国内银行业面临着参与国际竞争的严峻挑战。在金融全球化的新形式下，我国商业银行必须借鉴国际上先进的信用风险管理经验，强化信用风险管理，开发适用的信用风险管理模型。显然，在金融业日益全球化的新形势下，加强我国商业银行的内部评级体系和风险度量模型的研究，缩小与国外同行的差距，已成为刻不容缓的工作。　　自二十世纪五、六十年代以来，西方发达国家直接金融市场发展势头迅猛。随着资本市场的扩张和直接金融工具的发展，中小企业进入金融市场变得更为容易，银行作为融资中介的地位下降，企业融资出现了“脱媒”现象。但是，由于发展中经济具有“追赶型经济”的特点，其目标是经济高速、稳定增长和产业结构高级化，背景是市场机制不健全和信息的严重不对称，在发展的初期阶段，选择银行主导型（bank-orient systems）而不是市场主导型（market-orient systems）的金融体制具有一定的客观必然性。我国作为世界上最大的发展中国家，在今后很长一段时期内，银行融资将仍是企业筹措资金的主要方式，银行体系面临的风险将是我国金融风险的主要构成要素。深入研究我国商业银行的信用风险管理问题，不仅是商业银行作为微观金融主体进行内部管理的自主行为，从全局上看也是防范商业银行的信用风险导致银行信用体系和支付体系崩溃、引发货币危机、股市暴跌和金融危机的需要。　　二、商业银行信用风险管理的主要模型和方法　　商业银行传统的信用风险度量方法有信贷决策的“6C”法和信用评分方法等。　　“6C”法是指由有关专家根据借款人的品德(character)（借款人的作风、观念以及责任心等，借款人过去的还款记录是银行判断借款人品德的主要依据）；能力(capacity)（指借款者归还贷款的能力，包括借款企业的经营状况、投资项目的前景）、资本(capital)、抵押品(collateral)（提供一定的、合适的抵押品）、经营环境(condition)（所在行业在整个经济中的经营环境及趋势）、事业的连续性(continuity)（借款企业持续经营前景）等六个因素评定其信用程度和综合还款能力，决定是否最终发放贷款。　　信用评分方法主要有Z值模型等。Z值模型由Altman于1968年提出，采用五个财务指标进行加权计算，对借款企业实施信用评分，并将总分与临界值（最初设定为1.81）比较，低于该值的企业被归入不发放贷款的企业行列。　　近二十年来，由于商业银行贷款利润持续下降和表外业务风险不断加大，促使银行采用更经济的方法度量和控制信用风险，而现代金融理论的发展和新的信用工具的创新，给开发新的信用风险计量模型提供了可能。与过去的信用管理相对滞后和难以适应市场变化的特点相比，新一代金融工程专家将建模技术和分析方法应用到这一领域，在传统信用评级的基础上提出了一批信用风险模型。现代信用风险度量模型主要有KMV模型、CreditMetrics、麦肯锡模型和CSFP信用风险附加计量模型等四类。　　CreditMetrics是由J.P.摩根公司等1997年开发出的模型，运用VAR框架，对贷款和非交易资产进行估价和风险计算。该方法是基于借款人的信用评级、次年评级发生变化的概率（评级转移矩阵）、违约贷款的回收率、债券市场上的信用风险价差计算出贷款的市场价值及其波动性，进而得出个别贷款和贷款组合的VAR值。　　麦肯锡模型则在CreditMetrics的基础上，对周期性因素进行了处理，将评级转移矩阵与经济增长率、失业率、利率、汇率、政府支出等宏观经济变量之间的关系模型化，并通过蒙地卡罗模拟技术（a structured Monte Carlo simulation approach）模拟周期性因素的“冲击”来测定评级转移概率的变化。麦肯锡模型可以看成是对CreditMetrics的补充，它克服了CreditMetrics中不同时期的评级转移矩阵固定不变的缺点。　　CSFP信用风险附加计量模型与作为盯市模型（MTM）的CreditMetrics不同，它是一个违约模型（DM），它不把信用评级的升降和与此相关的信用价差变化视为一笔贷款的VAR（信用风险）的一部分，而只看作是市场风险，它在任何时期只考虑违约和不违约这两种事件状态，计量预期到和未预期到的损失，而不象在CreditMetrics中度量预期到的价值和未预期到的价值变化。在CSFP信用风险附加计量模型中，违约概率不再是离散的，而被模型化为具有一定概率分布的连续变量。每一笔贷款被视作小概率违约事件，并且每笔贷款的违约概率都独立于其它贷款，这样，贷款组合违约概率的分布接近泊松分布。CSFP信用风险附加计量模型考虑违约概率的不确定性和损失大小的不确定性，并将损失的严重性和贷款的风险暴露数量划分频段，计量违约概率和损失大小可以得出不同频段损失的分布，对所有频段的损失加总即为贷款组合的损失分布。　　KMV模型是估计借款企业违约概率的方法。首先，它利用Black-Scholes期权定价公式，根据企业资产的市场价值、资产价值的波动性、到期时间、无风险借贷利率及负债的帐面价值估计出企业股权的市场价值及其波动性，再根据公司的负债计算出公司的违约实施点（default exercise point，为企业1年以下短期债务的价值加上未清偿长期债务帐面价值的一半），然后计算借款人的违约距离，最后根据企业的违约距离与预期违约率（EDF）之间的对应关系，求出企业的预期违约率。　　上述四个模型的区别可归纳为以下六个方面。第一，在风险的界定方面， CreditMetrics和麦肯锡模型属于MTM模型；CSFP信用风险附加计量模型属于DM模型；而KMV模型既可被当作MTM模型，也可被当作DM模型。第二，在风险驱动因素方面，在KMV模型和CreditMetrics中，风险驱动因素是企业资产价值及其波动性；在麦肯锡模型中，风险驱动因素是失业率等宏观因素；而在CSFP信用风险附加计量模型中，关键的风险驱动因素是经济中可变的违约率均值。第三，在信用事件的波动性方面，在CreditMetrics中，违约概率被模型化为基于历史数据的固定的或离散的值；而在KMV模型、麦肯锡模型和CSFP信用风险附加计量模型中，违约概率是可变的，但服从于不同的概率分布。第四，在信用事件的相关性方面，各模型具有不同的相关性结构，KMV模型和CreditMetrics是多变量正态；麦肯锡模型是因素负载；而CSFP信用风险附加计量模型是独立假定或与预期违约率的相关性。第五，在回收率方面，在KMV模型的简单形式中，回收率是不变的常数；在CSFP信用风险附加计量模型中，损失的严重程度被凑成整数并划分为不同的频段，在频段内回收率是不变的；在KMV模型的最新版中，回收率是随机的；在CreditMetrics和麦肯锡模型中，回收率也是随机的。第六，在计量方法方面，CreditMetrics对个别贷款或贷款组合采用分析方法进行计量，对大规模贷款组合则采用蒙地卡罗模拟技术进行计量；KMV模型和CSFP信用风险附加计量模型采用分析方法进行计量；麦肯锡模型则采用模拟技术求解。　　三、发展中国家商业银行信用风险管理的特点　　在发展中国家，运用现代信用风险管理手段实施信用风险管理无疑还缺乏足够的前提条件。首先，存在着运用模型进行计量时数据库的瓶颈制约。评定信用风险，需要大量的各类企业的数据资料，但是，由于发展中国家在信息披露、管理等方面与发达国家尚有很大的差距，不少企业（特别是中小企业）的财务资料无从搜集，已公开的一些大企业的财务数据存在着失真现象。在计量模型的具体运用方面，又面临着技术专家的匮乏，急需提高信用风险管理人员的专业素质。　　有鉴于此，在发展中国家，在经济发展的初期阶段，商业银行的信用风险管理应以传统方法为主。首先，要通过建立完善的信用风险管理制度和健全的组织架构，界定风险管理部门与业务部门、其它职能部门之间的分工合作关系，为科学、规范地管理和控制信用风险提供制度上和机构上的保证。其次，在对贷款进行分类管理的基础上，运用有关传统模型度量信用风险，分析信用风险产生的原因，控制不良贷款率。第三，根据自身情况特别是有关数据库建设的进展及时采用现代化的信用风险管理模型计量信用风险，实现信用风险管理和控制手段的不断更新。要加快有关数据库建设的步伐，同时结合自身特点进行有关计量模型的研究和开发。阿根廷中央银行近年来根据500万笔以上贷款的观测值建立了转移矩阵和死亡率表，并在互联网上公开，这种做法值得借鉴。第四，加强对商业银行信用风险管理人员的培训，适应信用风险管理现代化的客观需要，不断提高商业银行信用风险管理的水平。　　四、我国商业银行信用风险管理研究　　长期以来，我国商业银行在信用风险度量方面，采取主观评价色彩很浓的传统方法，由信贷主管人员在分析借款企业财务报表和近期往来结算记录后进行信贷决策，并采取所谓“两呆一逾”的口径对不良资产与贷款风险进行分类管理。这种静态和被动的管理方式弊端百出，现已被美国和加拿大商业银行通用的、国际货币基金组织及世界银行推荐使用的以风险度为依据将贷款划分为正常类、关注类、次级类、可疑类、损失类等的五级分类法所代替。　　在现阶段，由于我国资本市场发育尚不成熟，不具有通过企业的股票价格来反映企业市场价值的条件，KMV模型从总体上讲还不适用我国实际，针对特殊客户群，可以尝试建立小规模模型。但是，风险度量中贷款组合分析、边际分析的思想值得借鉴。由于我国对历史数据的积累刚刚起步，加强信用风险度量应加强对企业当前状态的评估和对未来的预测，同时，针对目前国内企业普遍存在财务数据滞后且可信度低的状况，必须加强非财务因素对信用风险的影响的度量。　　我国商业银行应结合自身特点，采用“6C” 法和信用评分方法等传统模型计量信用风险，强化贷款五级分类管理，提高信贷风险控制的制度化和规范化水平，切实降低不良贷款率。与此同时，积极创造条件，逐步向运用内部模型度量信用风险过渡。　　商业银行运用现代信用风险度量模型量化和控制信用风险，是金融全球化中商业银行信用风险管理的总体趋势。首先，我国商业银行应积极建立客户（包括企业和个人）的数据库系统，为采用KMV模型、CreditMetrics、麦肯锡模型和CSFP信用风险附加计量模型等进行商业银行的信用风险管理创立信息平台。其次，我国商业银行应与有关政府部门和科研机构一起，结合自身特点，对有关信用风险度量模型进行改进，或“量体裁衣式”地开发新的信用风险度量模型，使我国商业银行的信用风险度量和控制工作适应金融业竞争日趋激烈的新形势。第三，我国商业银行应与高等院校携手创办信用管理专业，借鉴欧洲的“信用管理学院（ICM）”和美国达特矛斯学院（Dartmouth College）信用管理专业教育的经验，开设风险管理、资信调查、资信评级等课程，培养信用管理的专业人才。　　为了实现商业银行运用数学模型计量、跟踪信用风险，建立规范的征信和信用评级体系是当务之急。　　目前制约我国征信业发展的主要障碍是取得征信数据缺乏有效渠道，这与我国目前的经济发展水平密切相关。在国外，除可直接从证券交易市场获得上市公司的有关财务报表和数据外，还存在着众多获取企业和个人资信状况的途径，金融机构和评级公司可以用较低的成本得到数据和资料、建立各类企业和个人的数据库系统。　　根据我国的具体实际，在征信和信用评级体系建设方面，首先，应积极建立健全有关社会信用的法律体系。在信用管理方面法律比较健全的是美国，与信用相关的法律共有《公平信用报告法》、《平等信用机会法》、《公平债务催收作业法》等十七项之多，其中约五分之三是消费者保护法律，由联邦交易委员会（FTC）负责执法和解释，而另外五分之二属于规范金融机构向市场投放信用类的法律，由联邦储备委员会（FRC）负责主要执法和解释。要参照国外做法，促进构筑社会信用体系的法制化进程，推动社会信用体系这一系统工程的建设。在失信的惩戒形式和制裁程度、失信惩罚机制的操作、信用的信息征集、评估、披露、使用以及涉及的企业秘密、个人隐私等领域，要加强立法的力度。通过相关法律法规体系的建设，要能够使对失信的处罚公允，信用数据的收集快速、真实、完整、连续，传播和经营合法公开取得的征信数据有效，同时保护经营者的隐私权和维护市场公平竞争。其次，建立起以商业银行为主体、各类征信公司和评级公司为辅助的征信和评级架构。由于商业银行在我国经济发展中所处的重要地位以及所拥有的信息生产优势，无疑在征信数据库建设上处于中心地位。征信和评级机构必须根据有关法律法规设立，具有一定的资金实力和满足从事征信和评级业务的专业要求，拥有一定规模且不断更新的数据库系统，对企业和个人的信用情况进行判断并给出相应的等级标准。应同时发挥商业银行和各类征信公司的专业优势，做到商业银行与征信公司的业务协作和配合，共同构建我国评价企业和个人信用的信息平台。第三，加强政府主管部门对征信和信用评级行业的监管，发挥征信和信用评级行业协会的自律和协调作用，为征信和信用评级体系的发展创造良好的宏观环境。

信用风险是如何产生? 就是拉拢不具备还款能力的客户，给他们贷款，时间长了使坏账增加。案例：如美国2007年年底爆发的次贷危机。还有97年香港的信用卡危机。